公司核電設(shè)備產(chǎn)品系列完備、競爭優(yōu)勢明顯，常規(guī)島部分，公司可以生產(chǎn)包括汽輪機、發(fā)電機和汽水分離再熱器等產(chǎn)品，目前市場占有率為60％～70％。在核島部分，公司可以生產(chǎn)除主管道外的所有其他核島設(shè)備，主要包括反應(yīng)堆壓力容器、堆內(nèi)構(gòu)件等。目前，公司在國內(nèi)核電設(shè)備市場占有率為50％。

    在訂單方面，今年上半年，公司新增核電訂單102億元，目前核電在手訂單351億元，其中常規(guī)島占60％，核島占40％。集團公司持有廣州重機27％的股權(quán)注入上市公司后，廣州重機并表后2011年將為上市公司提供20億元左右的銷售收入。海通證券預(yù)計2009年～2011年核電設(shè)備將貢獻(xiàn)15億元、30億元和100億元的收入。

    此外，公司新基地的建設(shè)超出預(yù)期，預(yù)計今年年底即可投入使用。項目完成后，東方汽輪機將恢復(fù)總體生產(chǎn)能力約2000萬千瓦，其中大型燃?xì)廨啓C2臺～3臺，1000MW級核電和超超臨界汽輪機8臺～10臺，300MW～660MW級亞臨界、超臨界和超超臨界火電汽輪機19臺～24臺，船用汽輪機及輔件和工業(yè)透平150臺。

    根據(jù)調(diào)研情況，海通證券調(diào)整了2009年～2011年核電收入預(yù)測，分別為15億元、30億元和100億元，同時提高了核電毛利率水平，考慮增發(fā)攤薄，預(yù)計公司2009年～2011年的每股收益分別為1.67元、2.18元和2.72元，按照2010年25倍的估值水平，上調(diào)公司目標(biāo)價至54.48元，維持“增持”的投資評級。 海通證券

來源： 每日經(jīng)濟新聞